日本銀行は、おさつを だす ことが ほうりつで きまって います［1］。コインは、ぞうへいきょくが つくって、せいふが だします［2］。だから、「つくる」と「だす」は わけて かんがえる ひつようが あります。

3つ目は、紙にも コインにも ならない お金です。ぎんこうの 口ざの よきんです。これも ぎんこうが かす ことで ふえます［3］［4］。

日本銀行法では、日本銀行が銀行券（お札）を発行すると定められています［1］。一方、貨幣（コイン）は造幣局が製造し、政府が発行します［2］。まずは、製造と発行を分けて考えることが大切です。

3つ目の道すじは、銀行口座の預金です。紙にもコインにもならないお金です。銀行口座の預金は、銀行が貸し出すときに増えます。その説明は、日本銀行とイングランド銀行の解説にあります［3］［4］。

日本銀行法は、日本銀行が銀行券（お札）を発行すると定めている［1］。一方、貨幣（コイン）は造幣局が製造し、政府が発行する［2］。製造と発行は別の機関が担う。これが、この記事の最初の答えである。

3つ目の経路は、紙にもコインにもならない預金のお金だ。日本銀行の解説は、お金の量が変わるとき、銀行の貸出や証券投資などの資産の変化が必ず対応すると説明している［3］。イングランド銀行も同じ方向の説明をしている［4］。

おさつを つくる のは、国立印刷局こくりついんさつきょくです。できた おさつを、にっぽんぎんこうが 製造せいぞうの 代金を はらって ひき取ります［1］。

ふしぎなのは、「だした」時が いつかです。おさつが 工場を 出た 時では ありません。ぎんこうが、にっぽんぎんこうに もって いる 口ざの お金を ひき出して、おさつを うけとった ときです。そこで はじめて 世の中に 出て いきます［1］。

つかわなく なった おさつは、ぎんこうが にっぽんぎんこうに もどします。その 数を かぞえ、にせものが ないか しらべます［5］。

銀行券は、独立行政法人国立印刷局が製造し、日本銀行が製造費用を支払って引き取ります［1］。ここまでが「製造」です。

ただし、お札の「発行」の時点は、印刷所を出た瞬間ではありません。日本銀行の取引先の金融機関が、日本銀行にもつ当座預金を引き出して銀行券を受け取ったとき、世の中に送り出されます［1］。口座のお金を引き出して紙で受け取った瞬間が、発行なのです。

使わなくなったお札は、金融機関が日本銀行に持ち込み、当座預金に預け入れます。これを還収といいます。日本銀行は戻ってきたお札の枚数を数え、偽造・変造がないかを鑑定し、再び使えるかどうかを判別します。これを鑑査といいます［5］。

銀行券は、独立行政法人国立印刷局が製造し、日本銀行が製造費用を払って引き取る［1］。ここまでが「製造」である。

ところが、お札の「発行」の時点は、印刷所を出た瞬間ではない。取引先の金融機関が、日本銀行に持つ当座預金を引き出して銀行券を受け取ったとき、はじめて世の中に送り出される［1］。口座の残高を引き出して、お札を受け取る瞬間が発行だと読むと、日銀と銀行の関係が見えてくる。

戻りの道もある。使わない分は金融機関が日本銀行へ持ち込み、当座預金に預け入れる（還収）。日本銀行は枚数を数え、偽造・変造を鑑定し、再流通に適するかを判別する（鑑査）［5］。作って出して、戻って確かめる。お札は一方通行ではない。

コインを つくる のは、ぞうへいきょく［2］です。できた コインは にっぽんぎんこうに わたされます。そこで はじめて、コインが だされた ことに なります［1］。

コインの 数は、財務省ざいむしょうが ねんどごとに きめて います［2］。5円玉は 黄どう、10円玉は 青どうで できて います［2］。

でも、1まい いくら かかって つくって いるかは、ぞうへいきょくが はっぴょうして いません。「国の お金を だれもが しんじ つづける ため」と、「にせものを つくる 人を 助けて しまう おそれが ある ため」と せつめいして います［2］。

貨幣は、造幣局が製造します。製造が済んだ貨幣は日本銀行へ渡され、その時点で発行されたことになります［1］。貨幣の発行の権限は政府にあり、造幣局はその製造を担っています［2］。

製造する枚数は、財務省が年度ごとに、流通の状況を見て決めます［2］。財務省は、日本銀行券についても年度ごとの製造計画を公表しています［6］。

材質も公開されています。5円貨は黄銅、10円貨は青銅です［2］。一方、1枚あたりの製造原価は、造幣局が公表していません。国民の信任を保つことや、偽造を助けるおそれがあることが理由と説明されています［2］。

貨幣は、造幣局が製造する。製造が済んだ貨幣は日本銀行へ交付され、その時点で発行になる［1］。発行の権限は政府にあり、造幣局は製造を担う［2］。

製造枚数は財務省が年度ごとに、流通の状況を見て決める［2］。日本銀行券についても、財務省が年度ごとの製造計画を公表している［6］。

材質は、5円貨が黄銅、10円貨が青銅と公開されている［2］。ところが、1枚あたりの製造原価は公表されていない。国民の信任を維持するため、また偽造を助長するおそれがあるため、という理由が示されている［2］。コインでも、「いくらで作っているか」は社会の信用とつながる話になる。

おさいふの 外に ある お金は、ぎんこうの 口ざの 中にも あります。にっぽんぎんこうの かいせつは、お金の かずが かわる ときは、ぎんこうの かしだしや ゆうか しょうけんの 買い入れなどの 数字が かならず うごく と して います［3］。

ふつうは、「ぎんこうは、あつめた 口ざの お金を かして いる」と 思いやすいです。でも、イギリスの 中央ぎんこうの 2014年の かいせつは、ぎんこうは 集めた よきんを ただ なかだち して かす だけでは ありません と 書いて います［4］。

かしたとき、ぎんこうは 手もとの よきんを 出すのでは なく、かりた 人の 口ざに あたらしい よきんを つくります。その よきんは、お金を つかうと ほかの ぎんこうに うつって いきます。

日本銀行の解説では、お金の量（マネーストック）が変わるとき、銀行の貸出や証券投資などの資産、または現金・預金以外の負債の変動を必ず伴います［3］。預金が増える裏側には、銀行の貸し出しがあるということです。

「銀行は集めた預金を貸している」と思いがちです。しかし、イングランド銀行は2014年の解説で、現代のお金の多くは銀行が貸し出すことで作られると説明し、銀行は預金を集めて貸すだけの仲立ちではないと述べています［4］。この解説はイギリスの銀行を例にしていますが、銀行の仕組みの説明として読めます。

貸すときの銀行は、手元の預金を出すのではなく、借り手の口座に新しい預金をつくります。預金は、使われると別の銀行へ移っていきます。

日本銀行の解説は、お金の量が変わるとき、銀行の貸出や証券投資などの資産、または現金・預金以外の負債の変動が必ず伴うと述べる［3］。預金が増える裏側には、銀行の貸出がある。

イングランド銀行は2014年の解説で、現代のお金の多くは銀行が貸し出すことで作られると説明した。銀行は、集めた預金を貸すだけの仲立ちではない、とも書いている［4］。「集めて貸す」という一般的な説明は、この点で正確ではない。この解説はイギリスの銀行を例にしているが、銀行の仕組みの説明として読める。

仕組みはこうだ。銀行が貸すとき、手元の預金を差し出すのではなく、借り手の口座に新しい預金をつくる。その預金が使われて別の銀行へ移れば、その銀行でも預金が増える。

ぎんこうが かしすぎれば、お金は ふえます。でも、どこまで ふえて いいのでしょうか。イギリスの かいせつは、お金の かずは さいごは 中央ぎんこうの きんゆうせいさくで きまる と 書いて います［4］。

日本の 中央ぎんこうは、にっぽんぎんこうです。どんな やりかたで お金の かずを かえて いるのかは、この メモでは わかりませんでした。ここが、つぎに 調べたい ところです。

お札とコインの製造と発行は、役割がはっきり分かれていました。預金は、銀行の貸出によって増えます。では、社会全体のお金の量は、どの段階で決まるのでしょうか。

イングランド銀行の解説は、最終的には中央銀行の金融政策によって決まると述べています［4］。日本銀行が金利などを通じてどのように調整しているのかは、この記事では十分に追えていません。

ここまでで、お札は日本銀行が発行し、印刷は国立印刷局、コインは造幣局が作って政府が出すと分かった。預金は、銀行の貸出によって増える。

残るのは、経済全体のお金の量が、どの段階で、誰によって決まるのかである。イングランド銀行は、最終的には中央銀行の金融政策によって決まると述べている［4］。ただし、金利の上げ下げが貸出と預金の量にどうつながるかは、この記事では追いきれていない。

いま 持って いる 1えんだまを 1つ 出して、いつ つくられた ものか 年を 見て みましょう。おなじ 1えんでも 年が ちがうと、見た目が ちがう ものも あるかも しれません。

おうちの 人と いっしょに、お金は どこから くるのか 話して みても よいでしょう。

手元の硬貨を並べて、製造された年の違いを見てみましょう。同じ額面でも、年によって見た目が違うものがあることに気づくかもしれません。

日本銀行の「銀行券・貨幣の発行・管理の概要」のページを読むと、お札とコインが世の中に出ていく道すじを順に追えます。イングランド銀行の2014年の解説（英語）は、預金が貸出で生まれるしくみを、もう一歩くわしく説明しています。

手元の硬貨を並べ、製造年の違いを見てみる。同じ額面でも年によって見た目が違うものがあると、気づくかもしれない。

原典を読むなら、日本銀行の「銀行券・貨幣の発行・管理の概要」と、イングランド銀行の2014年の解説（英語）が良い。前者は日本の発行の道すじ、後者は預金が貸出で生まれるしくみを扱う。